Уолтер Уайт — скромный школьный учитель химии из Альбукерке, чья жизнь состоит из рутины, невысокой зарплаты и тихой семейной тоски. Но судьба наносит ему сокрушительный удар: диагноз «неоперабельный рак лёгких». Осознавая, что его ждёт, и понимая, что после его смерти семья останется без средств, Уолтер принимает шокирующее решение. Он решает использовать свои блестящие знания в химии не на школьной доске, а в криминальном бизнесе — производстве метамфетамина. Единственный, кто может помочь ему войти в этот тёмный мир, — его бывший неудачливый ученик, Джесси Пинкман, которого Уолтер когда-то с презрением выгнал со своих уроков.
Их союз — гремучая смесь отчаяния, гениальности и полной несовместимости. Уолтер, холодный расчётливый гений, и Джесси, импульсивный и наивный мелкий торговец, вынуждены стать партнёрами. Вместе они начинают варить уникально чистый продукт, который мгновенно привлекает внимание опасного криминального мира. Но главный конфликт кроется не только в противостоянии с наркокартелями и полицией. Внутри самого Уолтера разворачивается невидимая война: его добропорядочная сущность медленно уступает место тёмному альтер эго — Хайзенбергу, безжалостному наркобарону. Каждая новая варка, каждая ложь семье и каждый компромисс с совестью затягивают его в водоворот, из которого, возможно, уже нет возврата.